Інструменти економічного впливу, як правило, мають форму засобів впливу ЦБ на грошово-кредитних ринок шляхом формування на ньому певних умов, які визначають поведінку усіх суб'єктів ринку у напрямку, необхідному ЦБ. До них відносять: рефінансування банків, операції з цінними паперами, емісія боргових зобов’язань, регулювання експорту та імпорту капіталу тощо.

За спрямованістю регулятивного впливу:

−       загальної спрямованості: процентна політика ЦБ тощо.;

−       селективні:політика рефінансування КБ, встановлення для КБ кредитарних і депозитарних стель, процентна політика, КБ у вигляді встановлення обмежень по кредитних і депозитних ставках, по маржі, обмеження надання окремих позичок.

За характером впливу на ліквідність

−       інструменти, спрямовані на підтримання ліквідності КБ: політика рефінансування КБ, купівля ЦБ цінних паперів на відкритому ринку;

−       інструменти, спрямовані на вилучення надлишкової ліквідності: розміщення депозитних сертифікатів, операцій репо.

За періодичністю використання:

−       постійно діючі: лінія рефінансування банків з надання кредиту «овернайт», механізм депонування надлишкових резервів банківських систем на рахунках у ЦБ;

−       разового використання: розміщення ЦБ депозитних сертифікатів тощо.

Проведення ефективного грошово-кредитного регулювання потребує застосування всіх можливостей інструментів, шляхом їх пристосування та створення ринкових механізмів, які потребують їх використання.

НБУ у сучасних умовах використовує певний інструментарій для проведення грошово-кредитної політики, зокрема:

−       встановлення норм обов’язкових резервів для комерційних банків;

−       процентна політика;

−       рефінансування комерційних банків;

−       управління золотовалютними резервами;